Світ криптовалют і блокчейнів постійно розвивається, а нові технології розробляються щодня. Однією з цих технологій є автоматизовані маркет-мейкери (AMM), які стали ефективним способом торгівлі криптовалютами.
У цій статті ми розглянемо, що таке AMM Defi, як він працює та відповімо на п’ять поширених запитань про нього.
У цій статті ми обговоримо:
Що таке AMM Defi?
Автоматизовані маркет-мейкери (AMM) — це тип децентралізованої біржі (DEX), який використовує алгоритми «грошових роботів» для полегшення купівлі та продажу криптоактивів окремими користувачами. Замість того, щоб торгувати безпосередньо з іншими, як у традиційній книзі замовлень, користувачі торгують безпосередньо через AMM.
AMM — це абревіатура від Automated Market Makers, що португальською означає «Автоматизовані маркет-мейкери». Це технологія, яка дозволяє торгувати криптовалютами децентралізованим способом без посередників. Це означає, що транзакції відбуваються безпосередньо між сторонами, без участі брокера чи банку.
AMM Defi - це a еволюція AMM, що включає децентралізоване фінансування (DeFi). Децентралізовані фінанси – це набір фінансових програм і платформ, які працюють на blockchain, без посередників. З AMM Defi можна торгувати криптовалютами ще більш безпечним і ефективним способом.
Як працює AMM Defi?
AMM Defi використовує протокол під назвою Automated Market Maker (AMM), щоб увімкнути торгівлю криптовалютою. Цей протокол базується на математичній моделі, яка визначає ціну криптовалюти на основі попиту та пропозиції.
Коли людина хоче купити або продати криптовалюту на платформі AMM Defi, вона не торгує безпосередньо з іншою особою. Натомість він торгує з пулом ліквідності, який складається з кількох криптовалют. Цей пул ліквідності підтримується користувачами, які інвестують у криптовалюти на платформі.
Коли людина хоче купити криптовалюту, вона вносить іншу криптовалюту в пул ліквідності та отримує еквівалентну суму криптовалюти, яку хоче купити. Коли людина хоче продати криптовалюту, вона вносить цю криптовалюту в пул ліквідності та отримує еквівалентну суму криптовалюти, яку хоче продати. Ціна автоматично визначається протоколом AMM на основі попиту та пропозиції в пулі ліквідності.
Що таке пули ліквідності Defi та постачальники ліквідності?
Пули ліквідності і постачальники ліквідності є важливими поняттями у світі децентралізованих фінансів (DeFi) і автоматизованих ринків (AMM). Ці терміни стосуються механізмів, які забезпечують наявність достатньої ліквідності для ефективної торгівлі своїми криптовалютними активами.
Пули ліквідності – це пули криптоактивів, які надають користувачі, які хочуть торгувати на цих ринках. Ці користувачі, відомі як постачальники ліквідності (LP), вносять свої активи в пул, яким керує AMM. Натомість вони отримують частину зборів, які генерує AMM, які зазвичай поширюються як токени LP.
Існування пулів ліквідності є фундаментальним для належного функціонування АММ. Без них автоматизовані ринки не змогли б торгувати великими обсягами активів і, отже, не змогли б встановити справедливі ціни на ці активи. Крім того, брак ліквідності може призвести до значних коливань цін на активи та навіть до непостійних збитків.
Постачальники ліквідності заохочуються вносити свої активи в пули за допомогою винагороди у вигляді токенів LP. Ця практика відома як збір врожаю і поширена в багатьох протоколах DeFi. LP можуть вибирати з різноманітних пулів ліквідності, які задовольняють різні торгові потреби.
Ціни активів у AMM визначаються автоматично за допомогою алгоритму протоколу, який враховує попит і пропозицію для кожного активу в пулі ліквідності. Наприклад, якщо трейдер хоче купити ETH за допомогою USDC, алгоритм автоматично налаштує Ціна ETH у пулі, щоб відобразити новий попит. Це гарантує, що ціни на активи завжди справедливі та оновлюються в режимі реального часу.
Таким чином, пули ліквідності та постачальники ліквідності є критично важливими елементами функціонування автоматизованих ринків DeFi. Вони дозволяють користувачам ефективно торгувати своїми активами та гарантують, що ціни є справедливими та оновлюються в режимі реального часу. Стимулюючи постачальників ліквідності через винагороди, протоколи DeFi гарантують, що ці пули залишаються здоровими та здатними надавати якісну ліквідність користувачам.
Переваги AMM Defi
AMM Defi має кілька переваг перед іншими формами торгівлі криптовалютою. Деякі з них включають:
- Децентралізація: AMM Defi — це повністю децентралізована технологія, що означає відсутність посередників, залучених до торгівлі. Це робить транзакції безпечнішими та ефективнішими.
- Ліквідність: оскільки транзакції відбуваються в пулах ліквідності, можна торгувати криптовалютами з високою ліквідністю, навіть якщо попит низький.
- Передбачуваність: ціна криптовалюти автоматично визначається протоколом AMM, що означає, що можна передбачити ціну точніше, ніж в інших формах торгівлі.
- Таксони Menores: Оскільки в торгівлі немає посередників, комісія, яку стягує AMM Defi, зазвичай нижча, ніж в інших формах торгівлі.
- Глобальний доступ: AMM Defi — це глобальна технологія, яка не обмежена жодною конкретною країною чи регіоном. Завдяки цьому людям у всьому світі легко торгувати криптовалютами.
Найкращі пули ліквідності та надійні постачальники ліквідності?
У світі DeFi є багато високоякісних пулів ліквідності та постачальників ліквідності, з яких користувачі можуть вибрати. Ось деякі з найкращих у кожній категорії:
Найкращі пули ліквідності:
- Відключення: один із найпопулярніших AMM із широким спектром пулів ліквідності на вибір.
- USushiSwap: популярна альтернатива Відключення, із нижчими комісіями за торгівлю та додатковими винагородами для постачальників ліквідності.
- UCcurve: AMM, орієнтований на стейблкойни, який пропонує вузькі спреди та високу ліквідність у стейблкойнах.
- UBancor: AMM, який пропонує пули ліквідності з широкого спектру токенів ERC-20 і дозволяє користувачам безпосередньо обмінюватися між цими токенами.
Найкращі постачальники ліквідності:
- Yearn Finance: платформа DeFi, що пропонує пули ліквідності для різноманітних токенів із винагородою в токенах YFI для постачальників ліквідності.
- Привид: провідна платформа DeFi, яка дозволяє користувачам позичати та позичати різні токени з винагородою в токенах AAVE для постачальників ліквідності.
- Крива: Будучи одним із провідних стейблкойнів AMM, Curve пропонує щедрі винагороди постачальникам ліквідності, які вносять токени в його пули.
Майте на увазі, що при виборі пулу ліквідності або постачальника ліквідності важливо враховувати такі фактори, як якість проекту, історія безпеки, рівень ліквідності та пропоновані винагороди. Користувачі завжди повинні проводити власні дослідження, перш ніж інвестувати в будь-яку платформу DeFi.
Поширені запитання щодо AMM Defi
Як я можу почати торгувати криптовалютами за допомогою AMM Defi?
Щоб почати торгувати криптовалютами за допомогою AMM Defi, вам потрібно зареєструватися на платформі, яка пропонує цю технологію. Далі вам потрібно внести криптовалюту в пул ліквідності та почати торгувати.
Які криптовалюти підтримує AMM Defi?
AMM Defi підтримує кілька криптовалют, включаючи Bitcoin, Ethereum, Litecoin, Binance Coin, серед інших.
Як визначається ціна криптовалюти в пулі ліквідності?
Ціна криптовалюти в пулі ліквідності автоматично визначається протоколом AMM на основі попиту та пропозиції.
Чи безпечний AMM Defi?
Так, AMM Defi безпечний, оскільки використовує технологію блокчейн для забезпечення безпеки транзакцій.
Які комісії стягує AMM Defi?
Комісії, які стягує AMM Defi, відрізняються від платформи до платформи, але зазвичай нижчі, ніж за інші форми торгівлі.
Висновок
AMM Defi — це революційна технологія, яка змінює спосіб торгівлі криптовалютами. За допомогою цієї технології можна торгувати криптовалютами децентралізованим, безпечним і ефективним способом без посередників.
Хоча це ще відносно нова технологія, AMM Defi вже демонструє себе як перспективний спосіб торгівлі криптовалютами. Якщо ви зацікавлені в інвестуванні в криптовалюти, AMM Defi може стати чудовим варіантом для вас.
