Spot Trading vormt een directe benadering van activiteiten en investeringen in het financiële universum en in het cryptocurrency-segment. Voor degenen die hun eerste stappen zetten in het beleggen in crypto-activa, presenteert het handelen op de spotmarkt, inclusief het verwerven van cryptocurrencies tegen de huidige marktwaarde met als doel de positie te behouden (HODLing), zich als een typische eerste ervaring.

Dergelijke spotmarkten zijn beschikbaar voor een verscheidenheid aan activa, waaronder cryptocurrencies, aandelen, grondstoffen, valuta's en obligaties. Het is waarschijnlijk dat deze marktmodaliteiten en -operaties op een bepaald niveau al bekend zijn bij de belegger.

Wat is spothandel?

In wezen kan Spot Trading worden gedefinieerd als het uitvoeren van een order om een ​​actief tegen een bepaalde prijs te kopen.

Het doel van handelaars die ter plekke opereren is om te profiteren van de waardestijging van verworven activa, te wachten tot hun waarde stijgt en deze vervolgens op de spotmarkt te verkopen en winst te maken. Als alternatief vertegenwoordigt short selling een andere strategie voor exploitanten van spotmarkten, die erin bestaat financiële activa te verkopen wanneer een prijsdaling wordt verwacht, en deze later tegen een lagere waarde terug te kopen.

De spotprijs verwijst naar de huidige marktwaarde van een actief. Met marktorders kunt u activa kopen of verkopen tegen de beste spotprijs die op een beurs beschikbaar is. Er kan echter niet worden gegarandeerd dat de marktprijs stabiel blijft tijdens de transactieverwerking. Het kan voorkomen dat het beschikbare volume onvoldoende is om de bestelling tegen de gewenste prijs uit te voeren. Als iemand bijvoorbeeld 10 ETH wil kopen tegen de spotprijs, maar er zijn er slechts drie beschikbaar, moet hij de rest van de bestelling tegen een andere prijs voltooien.

Spotprijzen zijn dynamisch, worden aangepast naarmate orders worden uitgevoerd en worden in realtime bijgewerkt. Spothandel op de over-the-counter (OTC) markt werkt anders, zonder orderboek, waardoor u met een andere partij een vaste waarde en prijs kunt vaststellen.

De levering van activa kan onmiddellijk plaatsvinden of kan tot twee werkdagen na de transactiedatum (T+2) duren. In het verleden waren voor de overdracht van aandelen fysieke certificaten nodig, en valuta werd verplaatst via fysiek contant geld, bankoverschrijving of storting op cryptocurrency-uitwisselingen.

Met de huidige technologieën is levering onmiddellijk geworden. Aan de andere kant zijn de cryptocurrency-markten 24/XNUMX actief, waardoor vrijwel onmiddellijke transacties mogelijk zijn. Bij peer-to-peer-onderhandelingen, ook wel bekend als OTC, kunnen de levertijden echter langer zijn.

Hoe werkt spothandel?

Spothandel bij de handel in cryptocurrency verwijst naar het onmiddellijk kopen of verkopen van crypto’s op de ‘spotmarkt’. In deze context geeft de term ‘spot’ aan dat transacties onmiddellijk of binnen een korte periode worden uitgevoerd, op basis van de huidige marktprijzen. Hier is een overzicht van hoe Spot Trading werkt bij de handel in cryptocurrency:

Direct kopen en verkopen

Investeerders en handelaren kunnen cryptocurrencies onmiddellijk kopen of verkopen via cryptocurrency-uitwisselingsplatforms. De koop- of verkoopprijs wordt bepaald door de huidige marktprijs van de cryptocurrency die wordt verhandeld.

Marktorders en limietorders

Marktdeelnemers kunnen marktorders gebruiken om cryptocurrencies tegen de huidige marktprijs te kopen of verkopen, of limietorders gebruiken om een ​​specifieke prijs in te stellen waartegen ze bereid zijn te kopen of verkopen. Limietorders worden alleen uitgevoerd als de markt de ingestelde prijs bereikt.

Liquiditeit en snelle uitvoering

Spot Trading wordt gekenmerkt door zijn hoge liquiditeit, waardoor grote volumes cryptocurrencies snel kunnen worden gekocht of verkocht zonder grote prijsschommelingen te veroorzaken. Het snel uitvoeren van transacties is van cruciaal belang om te kunnen profiteren van marktkansen en om het risico op verlies als gevolg van prijsschommelingen te minimaliseren.

Geen hefboomwerking

In tegenstelling tot margehandel is bij spothandel doorgaans geen sprake van hefboomwerking. Dit betekent dat handelaren alleen het beschikbare kapitaal gebruiken zonder aanvullende leningen aan te gaan om de positiegrootte te vergroten. Als gevolg hiervan wordt het risico van grotere verliezen als gevolg van hefboomwerking geëlimineerd, hoewel dit ook de mogelijkheden voor grotere winsten beperkt.

Bewaring van activa

Na het uitvoeren van een transactie op Spot Market wordt het eigendom van cryptocurrencies onmiddellijk overgedragen. Als een handelaar cryptocurrencies koopt, worden deze op de beurs aan zijn portemonnee toegevoegd (of kunnen deze worden overgezet naar een persoonlijke portemonnee), en als hij verkoopt, worden de activa uit zijn portemonnee verwijderd en wordt het bijbehorende geld gecrediteerd.

Volatiliteit en strategie

Terwijl Spot Trading de mogelijkheid biedt om te profiteren van de marktvolatiliteit, markt voor cryptovalutavereist het ook dat handelaren een goede entry- en exitstrategie hebben, evenals een goed inzicht in de markt, om de risico's te beheersen die gepaard gaan met snelle prijsveranderingen.

Wat is een spotmarkt?

In de context van cryptocurrencies verwijst dit naar een spotmarkt een platform, meestal aangeboden door beurzen, dat realtime handel tussen gebruikers mogelijk maakt. Orders worden snel uitgevoerd en transacties worden efficiënt verwerkt. Het is mogelijk om in een grote verscheidenheid aan valuta’s op specifieke paren te handelen, zowel cryptocurrencies (zoals BTC, ETH, BNB) als fiatvaluta’s.

Deze spotmarkten bestaan ​​uit drie fundamentele elementen: verkopers, kopers en een orderboek.

Er zijn twee verschillende formaten van spotmarkten: de over-the-counter (OTC) markt en intermediaire beurzen. Op de OTC-markt vinden transacties rechtstreeks plaats tussen verkoper en koper, zonder tussenkomst van makelaars. Op intermediaire uitwisselingen treden externe bedrijven daarentegen op als bemiddelaars tussen verkopers en kopers.

Voor- en nadelen van spothandel

voordelen

Prijstransparantie is een opmerkelijk voordeel van Spot Trading, waarbij waarden uitsluitend worden bepaald door de dynamiek van vraag en aanbod op de markt. Dit kenmerk onderscheidt het van de futuresmarkt, waar de prijs kan worden beïnvloed door een reeks aanvullende factoren, zoals financieringstarieven, prijsindexen en de voortschrijdend gemiddelde (MA) basis. Op traditionele markten kunnen zelfs rentetarieven de prijzen van activa beïnvloeden.

De eenvoud van regels, beloningen en risico's maakt deelname aan Spot Trading betaalbaar. Wanneer u bijvoorbeeld $ 500 in BNB op de spotmarkt belegt, kunt u het potentiële risico snel inschatten door rekening te houden met de instapprijs en de huidige marktwaarde.

De ‘set it and vergeet it’-strategie is levensvatbaar, in tegenstelling tot derivaten en hefboomtransacties, waarbij het noodzakelijk is posities te liquideren of aan margestortingen te voldoen. Bij Spot Trading heeft de operator volledige autonomie om te beslissen wanneer hij de markt betreedt en verlaat, zonder de noodzaak van constante monitoring, behalve bij kortetermijnstrategieën.

nadelen

De spotmarkt kan, afhankelijk van het onderhandelingsobject, resulteren in het bezit van ongewenste activa. Voor de aankoop van ruwe olie is bijvoorbeeld de fysieke levering van het actief vereist. In de context van cryptocurrencies is het aan de houder van tokens en munten om de bescherming en veiligheid ervan te garanderen. Het handelen in futuresderivaten biedt een alternatief voor het verkrijgen van blootstelling aan deze activa, met financiële afwikkeling.

Voor bepaalde activa, individuen en bedrijven, is stabiliteit essentieel. Bedrijven die internationale expansie nastreven, hebben bijvoorbeeld toegang nodig tot vreemde valuta op de valutamarkt, omdat exclusieve afhankelijkheid van de spotmarkt kan resulteren in buitensporige volatiliteit in budgetten en winsten.

Vergeleken met futures- of margehandel kan Spot Trading bescheidener potentiële winsten opleveren, omdat u met dezelfde hoeveelheid kapitaal grotere posities kunt verhandelen.

 Uitwisselingen versus OTC

Spot Trading kan zowel op specifieke platforms als rechtstreeks tussen geïnteresseerde partijen worden uitgevoerd, zonder tussenkomst van tussenpersonen.

 Gecentraliseerde uitwisselingen

Gecentraliseerde beurzen beheren de handel in activa zoals cryptocurrencies, vreemde valuta en grondstoffen, en fungeren als tussenpersoon tussen marktdeelnemers en als bewaarders van verhandelde activa. Om op een gecentraliseerde beurs te kunnen werken, moet u eerst het geld of de cryptocurrency waarin u wilt handelen storten. Beurzen moeten niet alleen de soepelheid van transacties garanderen, maar ook voldoen aan de regelgeving en Know Your Customer (KYC)-processen, eerlijke prijzen, veiligheid en consumentenbescherming bieden en kosten in rekening brengen voor transacties en vermeldingen.

Gedecentraliseerde uitwisselingen (DEX's)

In tegenstelling tot gecentraliseerde beurzen gebruiken DEX's technologie blockchain om het matchen van koop- en verkooporders te vergemakkelijken zonder de noodzaak om vooraf een rekening te openen of activa te storten. Slimme contracten maken de directe uitvoering van transacties in de portemonnee van handelaren mogelijk, waardoor meer privacy en autonomie wordt geboden. Het ontbreken van KYC-procedures en klantenondersteuning kan echter mazen in de wet openen voor frauduleuze acties.

Platformen zoals Binance DEX's werken met een orderboekmechanisme, terwijl innovaties zoals Pancake Swap en Uniswap, die gebruik maken van het Automated Market Maker (AMM)-model, een aparte, op liquiditeitspool gebaseerde benadering van tokenhandel vertegenwoordigen, met transactiekosten bedoeld voor aanbieders van deze fondsen.

OTC

Over-the-Counter (OTC)-handel, of handel buiten de beurs, wordt gekenmerkt door de directe transactie van financiële activa en effecten tussen makelaars, handelaren en dealers. Op de OTC-markt maakt spothandel gebruik van verschillende communicatiemiddelen, zoals telefoongesprekken en instant messages, om transacties te organiseren.

Het ontbreken van een orderboek bij OTC-handel biedt aanzienlijke voordelen. Bij het verhandelen van activa met een lage liquiditeit, zoals cryptocurrencies met een kleine kapitalisatie, kan een grote order slippen veroorzaken. Dit gebeurt omdat de beurs de order mogelijk niet tegen de gewenste prijs kan uitvoeren, waardoor de belegger gedwongen wordt hogere prijzen te accepteren om de transactie te voltooien. Daarom verkrijgen OTC-transacties met een groot volume over het algemeen voordeliger prijzen.

Verschillen tussen spotmarkt en toekomstige markten

Spotmarkten onderscheiden zich door het mogelijk maken van snelle transacties met vrijwel onmiddellijke levering van activa. Bij Future Markets gaat het daarentegen om de handel in contracten die op een toekomstige datum zullen worden afgewikkeld. In deze regeling komen de koper en de verkoper overeen om in de toekomst een bepaald volume aan activa tegen een bepaalde prijs te verhandelen.

Op de vervaldatum van het contract vindt de afwikkeling doorgaans in contanten plaats, zonder dat het actief fysiek moet worden afgeleverd.

Verschillen tussen spothandel en margehandel

Hoewel sommige spotmarkten de mogelijkheid bieden om op marge te handelen (Margin Trading), vertonen deze twee modaliteiten fundamentele verschillen. Spothandel impliceert de onmiddellijke aankoop van het actief, met volledige levering ervan.

Aan de andere kant stelt margehandel de belegger in staat leningen af ​​te sluiten bij derden en rente te betalen over het bedrag, waardoor ze met grotere kapitaalvolumes kunnen opereren. Deze hefboomwerking kan potentiële winsten vergroten. Het is echter belangrijk om voorzichtig te zijn, aangezien een verhoogd risico kan leiden tot het totale verlies van de initiële belegging.

Conclusie: Wat is spothandel in cryptohandel en hoe het werkt

Spot Trading is een essentieel onderdeel van het ecosysteem voor de handel in cryptocurrency en biedt investeerders en handelaars een platform om onmiddellijke of kortetermijntransacties uit te voeren op basis van de huidige marktprijzen. Spot Trading onderscheidt zich van andere vormen van handel, zoals margehandel of termijnmarkten, en is aantrekkelijk voor mensen die op zoek zijn naar onmiddellijke liquiditeit, snelle uitvoering en direct eigendom van activa zonder gebruik van hefboomwerking.

Deze manier van handelen stelt marktdeelnemers in staat te profiteren van de intrinsieke volatiliteit van de cryptocurrency-markt, terwijl ze ook een goed begrip van de handelsprincipes, een duidelijke strategie en effectief risicobeheer vereisen om door snelle prijsveranderingen te kunnen navigeren. Of het nu ervaren handelaren zijn die willen profiteren van prijsbewegingen op de korte termijn of beginnende beleggers die hun eerste cryptocurrencies kopen, Spot Trading vertegenwoordigt een belangrijk toegangspunt tot de interactie met de cryptomarkt.

Door het gebruik van markt- en limietorders kunnen handelaren controle uitoefenen over hun activiteiten, waardoor ze ervoor kunnen zorgen dat ze cryptocurrencies kopen of verkopen tegen prijzen die aansluiten bij hun beleggingsdoelstellingen. De mogelijkheid om direct en snel transacties uit te voeren maakt Spot Trading tot een populaire keuze onder marktdeelnemers, wat het belang ervan onderstreept bij het faciliteren van een toegankelijke, liquide en dynamische cryptocurrency-markt.