F'dan l-artikolu, ser niddiskutu:
X'inhu Ritorn fuq Investiment (ROI)?
Ritorn fuq l-Investiment, magħruf bl-akronimu ROI, huwa um kriterju finanzjarju użat biex jiddetermina l-effettività jew il-profittabbiltà ta’ investiment, kif ukoll biex isir paragun bejn l-effettività ta’ diversi investimenti differenti. L-iskop tar-ROI huwa li jevalwa direttament l-ammont ta 'redditu miksub minn investiment speċifiku meta mqabbel mal-ispiża tiegħu.
Il-kalkolu tal-ROI jitwettaq billi jiġi diviż il-profitt (jew ir-ritorn) miksub mill-investiment bl-ispiża inizjali tiegħu. Ir-riżultat huwa ppreżentat bħala persentaġġ jew proporzjon.
Kif tikkalkula d-dħul fuq l-investiment (ROI)
Il-formula tad-dħul fuq l-investiment (ROI) hija kif ġej:
It-terminu “Valur Kurrenti tal-Investiment” jindika l-ammont riċevut mill-bejgħ tal-investiment inkwistjoni. Peress li r-ROI huwa espress f'termini perċentwali, jagħmilha aktar faċli biex jitqabbel ma 'investimenti oħra, li jippermetti valutazzjoni komprensiva ta' forom differenti ta 'investiment b'relazzjoni ma' xulxin.
Għaliex ROI jitqies bħala Kejl Utli?
Minħabba s-sempliċità u l-adattabilità tagħha, ROI hija adottata b'mod wiesa 'bħala metrika finanzjarja. Primarjament iservi bħala indikazzjoni bażika tal-profitabilità ta' investiment. Dan jista' jinkludi, pereżempju, ir-ROI ta' investiment fl-istokk, ir-redditu mistenni minn kumpanija meta tespandi l-faċilitajiet tagħha, jew id-dħul minn operazzjoni ta' proprjetà immobbli.
Il-formula tal-kalkolu hija sempliċi u r-riżultati tagħha jinftiehmu faċilment, minħabba l-applikabilità tagħha għal firxa wiesgħa ta 'sitwazzjonijiet. ROI pożittiv ġeneralment jindika investiment profittabbli. Madankollu, jekk ikun hemm alternattivi b'ROI ogħla, dan jista' jiggwida lill-investituri fl-għażla tal-aħjar opportunitajiet, filwaqt li investimenti b'ROI negattiv, li jindikaw telf nett, għandhom jiġu evitati.
Pereżempju, jekk Jo investiet R$ 1.000 fil-kumpanija Slice Pizza Corp. fl-2017 u biegħ is-sehem tiegħu għal R $ 1.200 sena wara, il-profitt nett ta 'R $ 200 diviż bl-ispiża tal-investiment ta' R $ 1.000 jirriżulta f'ROI ta '20%. Din l-analiżi tippermettilek tqabbel l-investiment f’Slice Pizza ma’ opportunitajiet oħra. Jekk wieħed jassumi li Jo investiet ukoll R $ 2.000 f'Big-Sale Stores Inc. fl-2014, biegħet l-ishma tagħha għal R $ 2.800 fl-2017, ir-ROI jkun ta '40%.
X'inhuma l-Limitazzjonijiet tar-ROI?
Dan il-metodu, illustrat mill-eżempju ta' Jo, jenfasizza xi limitazzjonijiet fl-applikazzjoni tar-ROI, speċjalment meta jitqabblu l-investimenti. Għalkemm it-tieni investiment ta’ Jo kellu ROI doppju meta mqabbel mal-ewwel, il-perjodu ta’ investiment kien ta’ sena għall-ewwel u tliet snin għat-tieni.
Aġġustament għar-ROI annwalizzat jista' jsir għall-investiment ta' żmien itwal. Meta wieħed iqis ROI totali ta' 40%, id-diviżjoni bi 3 tirriżulta fi qligħ annwali ta' 13,33%. Dan l-aġġustament jissuġġerixxi li, għalkemm it-tieni investiment ipprovda profitt totali akbar, l-ewwel investiment kien aktar effiċjenti f'termini annwali.
Minbarra l-ROI, jistgħu jintużaw metriċi oħra bħar-Rata ta’ Ritorn (RoR), li tikkunsidra t-tul ta’ żmien tal-investiment, u l-Valur Nett Preżenti (NPV), li jaġġusta għal varjazzjonijiet fil-valur tal-flus maż-żmien minħabba l-inflazzjoni. flimkien. L-integrazzjoni ta 'NPV fil-kalkolu RoR spiss tissejjaħ ir-rata reali ta' qligħ.
Applikazzjonijiet Estiżi ta' Ritorn fuq Investiment (ROI)
F'dawn l-aħħar snin, l-interess minn investituri u organizzazzjonijiet kiber biex jinkludi metodoloġiji ġodda ta' Ritorn fuq l-Investiment bħal Ritorn Soċjali fuq l-Investiment (SROI). Maħluq fl-aħħar tas-snin 90, SROI jevalwa l-impatti l-aktar komprensivi tal-proġetti, billi jikkunsidra valuri extra-finanzjarji, jiġifieri, indikaturi soċjali u ambjentali li tradizzjonalment mhumiex riflessi fid-dikjarazzjonijiet finanzjarji.
L-SROI huwa strumentali fil-kwantifikazzjoni tal-valur tal-inizjattivi ambjentali, soċjali u ta’ governanza (ESG) li huma fundamentali għall-prattiki tal-Investiment Soċjalment Responsabbli (SRI).
Eżempju ta’ dan huwa kumpanija li tagħżel li timplimenta sistemi ta’ riċiklaġġ tal-ilma fil-faċilitajiet tagħha u tiskambja d-dawl konvenzjonali tagħha għal lampi LED. Għalkemm tali miżuri jinvolvu spejjeż immedjati li jistgħu jaffettwaw b'mod negattiv ir-ROI tradizzjonali, il-benefiċċji netti għas-soċjetà u l-ambjent jistgħu jirriżultaw fi SROI pożittiv.
Diversi varjanti oħra ta 'ROI ġew żviluppati għal skopijiet speċifiċi. Pereżempju, ir-ROI tal-midja soċjali jkejjel l-effettività tal-kampanji tal-midja soċjali, bħan-numru ta’ klikks jew likes iġġenerati minn sforz partikolari. Bl-istess mod, ROI fil-marketing tfittex li tikkwantifika r-redditu attribwibbli għal azzjonijiet ta 'reklamar jew kampanji ta' kummerċjalizzazzjoni.
Konklużjoni
Ir-Ritorn fuq l-Investiment (ROI) joħroġ bħala għodda fundamentali għall-evalwazzjoni tal-effiċjenza finanzjarja tal-investimenti, li joffri għarfien kritiku kemm għall-investituri individwali kif ukoll għall-organizzazzjonijiet. L-applikabilità tagħha testendi minn analiżi tal-profitabilità tradizzjonali għal approċċi aktar innovattivi bħar-Ritorn Soċjali fuq l-Investiment (SROI), li tirrifletti għarfien dejjem jikber tal-importanza li jitqiesu l-impatti ambjentali u soċjali fid-deċiżjonijiet tal-investiment.
Il-kalkolu tal-ROI, minħabba s-sempliċità u l-versatilità tiegħu, jippermetti paragun dirett bejn investimenti differenti, u jgħin biex jiġu identifikati opportunitajiet li jallinjaw l-aħjar mal-objettivi finanzjarji u l-valuri etiċi tal-investituri. Madankollu, il-limitazzjonijiet tar-ROI, inkluż in-nuqqas ta’ konsiderazzjoni għall-valur taż-żmien tal-flus u d-diffikultà fit-tqabbil ta’ investimenti b’orizzonti ta’ żmien differenti, jenfasizzaw il-ħtieġa li din il-metrika tiġi kkombinata ma’ valutazzjonijiet finanzjarji oħra bħall-Valur Preżent Nett (NPV) u l- Rata Interna ta' Ritorn (IRR), għal analiżi aktar komprensiva.
Hekk kif il-pajsaġġ ekonomiku jevolvi, b'enfasi dejjem akbar fuq is-sostenibbiltà u r-responsabbiltà soċjali, l-iżvilupp ta 'varjanti ġodda ta' ROI jixhed l-adattament tal-prattiki ta 'investiment għal talbiet kontemporanji. Investituri u kumpaniji li jirrikonoxxu u jintegraw dawn il-valuri fl-istrateġiji tagħhom mhux biss jikkontribwixxu għal impatt soċjali u ambjentali pożittiv, iżda jistgħu wkoll jiskopru toroq ġodda għall-ħolqien tal-valur fit-tul.
Għalhekk, ir-ROI jibqa' metrika essenzjali fl-armament tal-valutazzjoni tal-investiment, li jipprovdi bażi soda biex jittieħdu deċiżjonijiet finanzjarji. L-għarfien tal-limitazzjonijiet tagħha u l-użu kumplimentari ta’ metriċi finanzjarji oħra jarrikkixxu l-proċess ta’ analiżi, li jwasslu għal għażliet ta’ investiment aktar infurmati allinjati mal-objettivi ta’ sostenibbiltà u profittabilità fid-dinja tal-lum.
Mistoqsijiet komuni
X'inhu ROI f'Formola Simplifikata?
Ir-Ritorn fuq l-Investiment (ROI) hija metrika li tindika l-profitt jew it-telf iġġenerat minn investiment jew proġett, wara li tikkunsidra l-ispiża tiegħu.
Kif jiġi kkalkulat ir-Ritorn fuq l-Investiment (ROI)?
Biex jiġi kkalkulat ROI, il-profitt miksub minn investiment huwa diviż bl-ispiża ta 'dak l-investiment. Pereżempju, investiment li jiġġenera profitt ta '$100 bi spiża ta' $100 ikollu ROI ta '1, jew 100%, meta espress bħala persentaġġ. Minkejja li hija miżura ta 'malajr u sempliċi biex jiġi stmat is-suċċess ta' investiment, ir-ROI għandu limitazzjonijiet importanti, bħal ma jitqiesx il-valur tal-ħin tal-flus, u d-diffikultà li jitqabblu r-ROIs ta 'investimenti b'perjodi differenti biex jiġġeneraw profitti. Għal dawn ir-raġunijiet, l-investituri professjonali ħafna drabi jippreferu metriċi oħra, bħall-Valur Nett Preżenti (NPV) jew ir-Rata Interna ta’ Ritorn (IRR).
X'jikkostitwixxi ROI Tajjeb?
Dak li jitqies bħala ROI "tajjeb" ivarja skont it-tolleranza tar-riskju tal-investitur u l-perjodu meħtieġ biex l-investiment jiġġenera qligħ. B'mod ġenerali, aktar investituri avversarji għar-riskju jistgħu joqgħodu għal ROIs aktar baxxi bi skambju għal inqas espożizzjoni għar-riskju. Investimenti li jeħtieġu aktar ħin biex iwasslu qligħ għandhom tendenza li jeħtieġu ROIs ogħla biex jattiraw investituri.
Liema Setturi għandhom l-Ogħla ROIs?
Storikament, ir-redditu annwali medju għall-S&P 500 kien madwar 10%. Madankollu, dan l-indiċi jista’ jvarja b’mod sinifikanti bejn is-setturi differenti. Fl-2020, pereżempju, ħafna kumpaniji tat-teknoloġija kisbu dħul annwali ferm ogħla minn din il-medja, filwaqt li setturi bħall-enerġija u l-utilitajiet kellhom ROIs aktar baxxi, u f'xi każijiet, irreġistraw telf. Ir-ROI medju ta' industrija jista' jinbidel maż-żmien minħabba fatturi bħal żieda fil-kompetizzjoni, avvanzi teknoloġiċi u preferenzi tal-konsumatur li jinbidlu.
