BCGAME - בונוס יומי חינם של 5BTC!במאמר זה, נדון ב:
מבוא
אם קנית או סחרת במטבעות קריפטוגרפיים עם Binance, כנראה שכבר נתקלת ב-BUSD. האסימון נפוץ בקרב צמדי המסחר שבינאנס מציעה בבורסה שלה. בקיצור, BUSD פועל כגרסה דיגיטלית של הדולר האמריקני ומוצמד לערכו.
עבור עולים חדשים, לא תמיד ברור מדוע סוחרים ומשקיעים נצמדים ל-BUSD. התפקיד של BUSD ומטבעות יציבים אחרים הוא, עם זאת, חלק מהותי ממערכת ההצפנה.
מה זה בעצם BUSD?
BUSD הוא מטבע יציבות שהוקם על ידי Paxos ו-Binance. פאקסוס משתמשת בטכנולוגיה blockchain להציע את ה-Stablecoin שלך כמוצר שירות לחברות חיצוניות. בעבר, הם גם יצרו מטבע יציבות בגיבוי זהב בשם PAX Gold (PAXG). מחלקת השירותים הפיננסיים של מדינת ניו יורק מסדירה את אסימוני BUSD ו-PAXG.
ברמה הטכנית, BUSD הוא מטבע יציבות עם גיבוי פיאט ששומר על הצמדות לדולר האמריקאי. סכום בדולר ארה"ב השווה לסך ההיצע של BUSD נמצא בשמירה של Paxos, הפועלת כעתודות שלה בבנקים מבוטחי FDIC בארה"ב. כאשר מחיר הדולר האמריקני עולה או יורד, גם מחיר ה-BUSD עולה בסכומים שווים. זהו מודל ה-stablecoin הנפוץ והמסורתי ביותר.
BUSD מציע שלוש תכונות עיקריות לעסקאות: נגישות, גמישות ומהירות. האסימון נגיש בקלות דרך Paxos או Binance. אתה יכול לקנות אותם דרך ה-Fiat Gateway של Binance או שירותי החלפה, או לשלוח סכום בדולר ארה"ב לפקסוס כדי להטביע עבורך אסימוני BUSD חדשים.
BUSD מציע גם גמישות בכך שהוא מאפשר למשתמשי מטבעות קריפטוגרפיים להפוך במהירות את אחזקותיהם לנכס יציב מבלי לעזוב את הבלוקצ'יין. לבסוף, באמצעות BUSD, משתמש יכול לשלוח כסף במהירות ברחבי העולם עם עמלות סמליות.
האסימון קיים בשלושה בלוקצ'יין שונים: Ethereum, Binance Smart Chain ו-Binance Chain. בעלים יכולים להחליף את האסימונים שלהם בין בלוקצ'יין בהתאם לצרכים שלהם. ניתן לעשות זאת בבורסת Binance (בעת ביצוע משיכות) או דרך Binance Bridge.
כיצד פועל BUSD?
המנגנון לשמירה על ה-BUSD peg הוא פשוט יחסית בהשוואה לשאר סוגי stablecoin. ניתן להחליף כל BUSD תמורת 1 דולר מהעתודות. כאשר אתה שולח את ה-BUSD שלך ל-Paxos, הם ישרפו את האסימונים שלך ויספקו לך מטבע פיאט. מנגנון זה שומר על אספקה ורזרבות ביחס קבוע של 1:1.
בכל פעם שהמחיר של BUSD מתחיל לרדת מתחת ל-$1 ל-1 BUSD, סוחרי ארביטראז' יקנו BUSD בכמויות גדולות. אפילו מחיר של 0,98 דולר יכול לספק להם הזדמנות להרוויח. לאחר רכישת כמויות גדולות של BUSD, ארביטראגים יכולים להמיר את אסימוני ה-BUSD ל-fiat דרך פלטפורמת Paxos. עלייה בביקוש ל-BUSD דוחפת באופן טבעי את מחיר האסימון בחזרה ל-$1, ומשחזרת את ה-1:1.
כיצד מוסדר BUSD?
הרגולטורים של מדינת ניו יורק הטילו צעדים ספציפיים על Paxos, Binance וכיצד ה-stablecoin אמור לפעול. בנוסף לוודא שהאסימון בפקדון מלא, על Paxos לשלוט בקפידה על היצירה והכתיבה של אסימוני BUSD. לפקסוס יש גם את הזכות להקפיא חשבונות ולמשוך כספים במידת הצורך עקב פעילות לא חוקית. כל העקרונות הללו עולים בקנה אחד עם אמנת הנאמנות וחוקי הבנקאות בניו יורק החלים על ה-stablecoin.
מובנה בחוזים החכמים של האסימון תפקיד חדש המשקף את תקנת stablecoin: SetLawEnforcementRole. קטע קוד קטן זה מאפשר ל-Paxos להשתמש בסמכויות האמורות לעיל כדי לקיים את תקנות NYDFS.
למה אנשים משתמשים ב-BUSD?
בהתבסס על התכונות עליהן דיברנו קודם, ל-BUSD יש מספר מקרי שימוש למשקיעי קריפטו ולסוחרים.
הימנע מתנודות מחירים בשווקי הקריפטו
מערכת הקריפטו יכולה להיות תנודתית מאוד. כמו בשווקים פיננסיים מסורתיים, יש גם ביקוש לנכסים יציבים בקריפטו, במיוחד כשהשוק הופך להיות מאוד תנודתי. בעת המרת נכסים לפיאט או לאג"ח, משקיעים מסורתיים יכולים להתמודד עם תקופה תנודתית. BUSD מציעה את אותה הזדמנות למשקיעים וסוחרים במטבעות קריפטוגרפיים.
רווחים בטוחים ללא צורך בהמרה לפיאט
כאשר מישהו רוצה לסגור השקעה ולנעול את הרווחים שלו, BUSD מציע דרך נזילה ביותר לעשות זאת. אין צורך לחכות כדי להעביר כספי נאמנות לחשבון הבנק שלך מבורסה. אם תחליט להיכנס לפוזיציה חדשה או לקנות נכס אחר, אתה גם לא צריך לחכות כדי למלא את חשבונך בכספי נאמנות חדשים.
בוררות
BUSD הוא מטבע סטבליק פופולרי מאוד ברשת Binance Smart Chain ובעושי שוק אוטומטיים רבים (AMM). מאגרי נזילות אלו יכולים לספק הזדמנויות ארביטראז' כאשר המחירים שונים בין AMMs שונים. שמירה על BUSD מאפשרת לבוררים לעבור במהירות בין בורסות ולנצל את ההסכמה הרחבה של BUSD על פני פלטפורמות שונות. כפי שצוין קודם לכן, ייתכנו גם הזדמנויות לארביטראז' באמצעות רכישת BUSD והחזר כספי עבור פיאט.
במה שונה BUSD ממטבעות stablecoins אחרים?
BUSD שונה ממטבעות יציבים אחרים בשוק מכמה סיבות מרכזיות. ראשית, BUSD הוא חלק מקטגוריה של מטבעות יציבים בגיבוי פיאט. ישנם גם מטבעות קריפטו יציבים המשתמשים בנכסי קריפטו עבור הרזרבות שלהם, כמו DAI, למשל.
ישנם גם מטבעות יציבים אלגוריתמיים ללא כל בטחונות. פרויקטים אלה מנסים לשלוט באספקת ה-stablecoin באמצעות אלגוריתמים ליצירה ושריפת אסימונים.
אבל במה BUSD שונה ממטבעות יציבים אחרים עם גיבוי פיאט? נקודה מרכזית היא שפאקסוס משיקה ביקורות סדירות, המראה את רזרבות הדולר האמריקני התואמות את היצע ה-BUSD 1:1.
חברת רואי החשבון Withum משלימה את הביקורות הללו כחלק מהדרישות של BUSD כמטבע קריפטוגרפי מוסדר. לא כל פרויקט עושה את זה, וייתכן שחלק מהמטבעות המגובים על פי פיאט אינם מכילים את כל הרזרבות שהם טוענים להם.
לדוגמה, תיק שהוגש על ידי התובע הכללי של ניו יורק הצביע על רזרבות עבור Stablecoin Tether (USDT) לא היו מגובים ב-100% בפיאט. ממצא זה עמד בסתירה ישירה להצהרות קודמות של Tether.
מדדי רשת BUSD
נכון ליוני 2021, BUSD הוא ה-Stablecoin השני בגודלו לפי שווי שוק עם כ-$9.600.000.000. סכום זה כולל את ערכו באסימוני ERC-20 ובגרסאות BEP-2 ו- BEP-20 של המטבע. למרות שהיא צברה פופולריות, עדיין קיים פער משמעותי בין שווי השוק שלה לבין המתחרה הגדול ביותר שלה, Tether.
בזמן הכתיבה, ל-BUSD יש גם נפח/שווי שוק גבוה יחסית של 0,4286. מספר זה מודד את נפח המסחר של מטבע ב-24 שעות בהשוואה לשווי השוק הכולל. לביטקוין (BTC), למשל, יש שווי/שווי שוק של 0,06059. בעיקרו של דבר, זה מראה שמשתמשים ב-BUSD באופן קבוע, ולא רק נשארים בתיקים כמו שהיית עושה בהשקעה לטווח ארוך. עיקרון זה מתאים למקרי השימוש שהזכרנו קודם לכן.
איפה אני יכול להשיג BUSD?
ישנן כמה דרכים שונות לקנות BUSD. אתה יכול למצוא כמה אפשרויות רכישה שונות בדף הנחיתה של BUSD. אפשרות אחת היא לקנות BUSD בשוק המשני. ל-Binance יש הרבה זוגות BUSD סחירים כמו גם שערים פשוטים של פיאט. אתה יכול לסחור במטבע קריפטוגרפי אחר או במטבע פיאט בבורסה או להשתמש בכרטיס חיוב או אשראי כדי לקנות BUSD.
שיטה נוספת היא ללכת ל-AMM ולהחליף עוד מטבע או אסימון ל-BUSD במאגר נזילות. לחלופין, אתה יכול להיכנס לאתר Paxos ולהמיר דולר אמריקאי ישירות ל-BUSD. פאקסוס ייקח את הפיאט שלך, יוסיף אותו לעתודות, ואז תטביע עבורך מטבעות חדשים.
מחשבות אחרונות
BUSD פועל כהשקעה יציבה וכלי שימושי עבור סוחרים ומשקיעים. מעמדו המפוקח והעתודות המבוקרות המוחזקות במוסדות פיננסיים מהימנים מעניקים למטבע רמה גבוהה של אמינות. למי שמשתמש בקביעות בשרשרת החכמה Binance או שרשרת Binance, BUSD היא בחירה מוצקה של מטבעות יציבים לשימוש לצד פרויקטים אחרים.
